CPO概念股爆發(fā)，通信ETF（515880）大漲6%領(lǐng)漲兩市，盤(pán)中成交額近3億元。重倉(cāng)股新易盛近20%漲停，中際旭創(chuàng)、天孚通信漲超10%。

消息面上，英偉達(dá)鏈業(yè)績(jī)預(yù)告大超預(yù)期。新易盛預(yù)計(jì)上半年歸母凈利37億元至42億元，同比預(yù)增328%-385%，帶動(dòng)CPO板塊集體爆發(fā)。通信ETF（515880）深度覆蓋以“易中天”為代表的英偉達(dá)產(chǎn)業(yè)鏈，標(biāo)的指數(shù)中光模塊占比近30%，今日領(lǐng)漲兩市。

銀河證券認(rèn)為，展望下半年，目前時(shí)點(diǎn)為AI預(yù)期的底部區(qū)域，AI算力產(chǎn)業(yè)鏈預(yù)期會(huì)不斷復(fù)蘇，帶來(lái)新一輪的投資機(jī)遇顯現(xiàn)。

興業(yè)證券認(rèn)為，6月以來(lái)，盡管AI板塊整體修復(fù)，但內(nèi)部卻出現(xiàn)兩個(gè)明顯的分化。一方面，以PCB、光模塊為代表的上游算力硬件開(kāi)始跑贏中游軟件服務(wù)&下游端側(cè)應(yīng)用；另一方面，上游算力硬件內(nèi)部，以“易中天”為代表的北美算力鏈大幅跑贏中芯國(guó)際、寒武紀(jì)等為代表的國(guó)產(chǎn)算力鏈。兩大分化背后的核心是業(yè)績(jī)。疊加北美云廠(chǎng)商重申加碼AI資本開(kāi)支、明年海外光模塊需求指引逐步清晰等因素催化，北美算力鏈中光模塊、PCB業(yè)績(jī)確定性增強(qiáng)。

注：如提及個(gè)股僅供分析參考，不代表投資建議。指數(shù)/基金短期漲跌幅及歷史表現(xiàn)僅供分析參考，不預(yù)示未來(lái)表現(xiàn)。市場(chǎng)觀(guān)點(diǎn)隨市場(chǎng)環(huán)境變化而變動(dòng)，不構(gòu)成任何投資建議或承諾。文中提及指數(shù)僅供參考，不構(gòu)成任何投資建議，也不構(gòu)成對(duì)基金業(yè)績(jī)的預(yù)測(cè)和保證。如需購(gòu)買(mǎi)相關(guān)基金產(chǎn)品，請(qǐng)選擇與風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)相匹配的產(chǎn)品。基金有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎。